鞍山信托国有股权受让的分析1.转让前截止2002年9月30日主要股东情况： 股东名称 持股数（股） 持股比例(%) 股份类别鞍山市财政局 111726046 24.6 国家股上海凌德生物公司 13609822 3.00 法人股鞍信工会 9640000
刍议我国上市公司MBO的制度障碍及革新首先是高级管理人员独立作为MBO收购主体的问题。《证券法》对上市公司MBO收购主体的范围未作规定，据说是对自然人是否具备收购主体的资格问题的暂时回避。但按照《股票发行与交易管理暂行条例》第46条规定：“任何个人不得持有一个上市公司千分之五以上的发行在外的普通股”，这显
上市公司独立董事的选择——股东的视角选聘制度是独立董事制度的基础，选好独立董事是这个制度赖以发挥作用的前提。关于上市公司独立董事的选择问题，国内学者已有不少探讨。有些学者建议由证监会直接向上市公司委派独立董事。刘纪鹏(2002)强调独立董事职业化的重要性及建立独立董事公会并由其向上市公司选派独立董事
量身打造中国私募基金的组织形式 1.公司制的私募基金 公司制的私募基金是依公司法组织起来的，资金来源主要是企业和其他机构法人。由于企业的闲置资金一时找不到合适的产业投资项目，加上银行利息低，自然把目光投向灵活性强、保密性好、投资回报高的私募基金。公司制私募基金有完整的公司架构，运作比较正式
上市公司治理存在的问题及其解决途径 表1 大股东及其关联方占用上市公司资金及清欠情况表 股票简称 占用金额（万元） 预计还款期限 非现金付款深石化A 126000 有科龙电器 126000 有首钢
MBO十大技巧 1.前置工作。包括公司架构的重新设计，资产和负债的重新配比。 2.估值和评估。这包括：1)方法的选择，是净资产法还是折现法或其他；2)机构的选择，有的评估机构谨慎，有的评估机构乐观；3)时机的选择，由于企业的盈利和净资产状况是变动的，这种变动既与行业和市场有关，也与企业的经营风格有关，因此
银行跨营证券业的利弊分析与法律监管 由于各国政治、经济、文化背景的不同，对银行业与证券业关系的制度设计也存在差异，大体上可区分为两类制度模式：一是混业经营模式（亦称为银证融合模式），在此模式下，银行不仅可以经营传统的商业银行业务，而且可以跨营证券、保险、信托、金融衍生业务及其它新
证券持有体系的基本模式和结构分析 现代证券市场的正常运转需要多方面的条件，有几个市场服务机构是基本的，那就是证券交易、证券登记、证券清算和证券托管机构的存在。连续不断的市场交易成交以后，清算机构进行清算（clearing）；然后买卖双方及时完成交割，这是结算（settlement），结算之后，通过
论我国证券税收制度的国际比较和制度构建 证券市场是市场经济一个重要组成部分。随着改革开放的深入发展，我国证券市场已比较成熟，尤以股票交易市场为代表。为了引导和规范我国证券机制的顺利运行，必须建立和完善证券税制，制定科学的证券税法。在当今时代，世界经济一体化进程加快，国家不是孤岛，
上市公司参股券商：现存问题与法律对策 近年来，上市公司纷纷投资参股券商，且此股风潮有愈演愈烈的倾向。目前，参股券商的上市公司已经在证券市场形成一个板块，如梅雁股份、新锦江、深圳机场、大众出租、中青旅、雅戈尔、浦发银行、深发展、宏源信托、鞍山信托、陕国投等等纷纷宣布投资参股证券公司
入世后我国证券业的法律应对之策 2001年7月20日，世界贸易组织中国工作组第17次会议在瑞士日内瓦结束，中国入世所需的近一千页文件都准备完毕，只待2001年9月召开的第18次中国工作组会议通过。工作组成员表示，世贸组织已作好于今年11月在卡塔尔多哈举行的世贸组织第四次部长级会议上接纳中国为世贸组
全国人大常委会法制讲座第二十一讲--我国的证券法律制度 证券法律制度是现代金融法律制度的重要组成部分，在市场经济法律体系中占有重要地位。从若干行政法规和部门规章的逐步建立，到以《证券法》为核心的证券法律制度的初步形成，我国的证券法律制度建设贯穿证券市场发展的全过程，为证券市场规范运
证券市场虚假陈述与上市公司信贷风险防范 证券市场虚假陈述，是指信息披露义务人违反证券法律规定，在证券发行或者交易过程中，对重大事件作出违背事实真相的虚假记载、误导性陈述，或者在披露信息时发生重大遗漏、不正当披露信息的行为。
2003年1月9日最高人民法院发布了《关于审理证券市场因
2003年1月9日最高人民法院发布了《关于审理证券市场因
证券法律责任失衡的立法矫正 摘要：《证券法》虽然兼容许多公法条款，但本质上仍属于私法。现行《证券法》中公法责任规定比较到位而私法责任规定明显缺位，导致证券法律责任失衡。证券民事责任制度设计不能仅规范证券交易行为，而应同时规范证券发行行为。因违法发行证券、违法交易证券而致投资者损害
仲裁是解决证券纠纷的有效方式 中国加入WTO后，证券业正在逐步对外开放，中国实现证券市场的完全市场化和逐步国际化的进程正在加快，伴随而来的涉外证券纠纷将会逐渐增多。但是，摆在我们面前的问题是，一方面，投资者利益保障的社会呼声日益高涨，另一方面，一个注重依法维护广大投资者的权益，秩序稳
在美国仲裁协会仲裁证券争议 美国仲裁协会（简称AAA）有着不同的仲裁规则，例如商业仲裁规则、证券仲裁规则和知识产权仲裁规则等。它们分别适用于审理不同性质的争议。证券仲裁规则是其中很成功的规则之一。1986年美国仲裁协会开始施行新的证券仲裁规则。新规则除进一步简化了仲裁程序，并力求保持和其
证券仲裁若干问题的探讨 随着我国证券市场的发展，证券市场参与各方的关系日趋紧密和复杂，各种证券争议也逐渐增多，并呈现出显著的专业性和多样性。与此同时，证券诉讼制度由于种种原因进展缓慢，远不能满足解决大量证券争议的要求。因此，在积极推进证券诉讼制度建设的同时，我国应当尽快建立和完善
关于对票据权利善意取得应具备要件的探析 票据权利的善意取得，是各国票据法中普遍规定的制度，我国在新颁布的票据法中，也作了相应的规定。它是指票据不论以何种方式丧失，只要票据的受让人（持票人）是按照票据法规定的转让方式，出于善意，并且无重大过失而从无权利人手中取得符合票据法规定的形式
浅谈《证券法》对《刑法》的补充与发展 「摘要」
通过对《证券法》与《刑法》的比较研究，指出《证券法》对《刑法》的补充和发展。《证券法》对三个证券犯罪增加了犯罪的客观方面，对二个证券犯罪扩大了犯罪的主体范围，并提出了三个新的证券犯罪概念。作者在此基础上论述了关于证券犯罪的立法
通过对《证券法》与《刑法》的比较研究，指出《证券法》对《刑法》的补充和发展。《证券法》对三个证券犯罪增加了犯罪的客观方面，对二个证券犯罪扩大了犯罪的主体范围，并提出了三个新的证券犯罪概念。作者在此基础上论述了关于证券犯罪的立法
资产证券化定义和模式的检讨―以真实出售为中心 「摘要」 国内许多文献认为真实出售是资产证券化的必须步骤和唯一模式。文章从评价资产证券化的几种不同定义开始，提出真实出售不等于资产证券化，而只是资产证券化过程中实现风险隔离的一种方式；从制度功能看，从属参与模式具有自身优势，真实出售不应
按揭证券化法律思考 房地产业是一个高投入的行业，高投入在带来高收益的同时也必然带来高风险。正是这种高投入、高风险的行业特性决定了房地产业和金融业如漆似胶的关系，房地产业的每一步发展都离不开金融业的支持，金融业的每一次创新也都会给房地产业带来巨大的发展空间。而我国多年以来形成的以银
住房抵押贷款证券化的法律问题研究 内容提要
住房抵押贷款证券化是资产证券化中最基础最具有典型意义的一种，在西方发达国家已取得显著的成就，在我国也已纳入了实施日程。
本文探讨了住房抵押贷款证券化在我国实施的相关法律问题，为住房抵押贷款证券化在我国的创设进行了一些法律方面
住房抵押贷款证券化是资产证券化中最基础最具有典型意义的一种，在西方发达国家已取得显著的成就，在我国也已纳入了实施日程。
本文探讨了住房抵押贷款证券化在我国实施的相关法律问题，为住房抵押贷款证券化在我国的创设进行了一些法律方面
证券业与其它金融行业的混业监管趋势研究 各国的金融管理体制分为分业经营、分业管理和混业经营、综合管理两种不同体制。每个国家根据本国的金融业发展状况选择适合本国的管理体制，同时也要考虑世界金融行业管理体制的发展趋势，从而进一步与国际接轨。无论分业或是混业，都对证券业的监管体制有着极
试析证券市场虚假陈述案件中的“市场欺诈理论”——兼议《规定》 第18条和第19条 [摘 要]本文通过对美国证券法以及最高人民法院《规定》的比较，就虚假陈述案件中的“市场欺诈理论”从其内涵，发生原因，适用前提以及对该理论适用的抗辩等几个角度进行了探讨。《规定》所采用的“市场欺诈理论”为虚假
董事及高级管理者责任保险与我国证券民事责任 目次
一、董事及高级管理者责任保险的法律内涵
二、董事及高级管理者责任保险在中国现阶段的效益分析
三、董事及高级管理者责任保险本土化的建设性意见
证券市场自诞生之日起，证券违法行为就如影相随，挥之不去，就连当今金
一、董事及高级管理者责任保险的法律内涵
二、董事及高级管理者责任保险在中国现阶段的效益分析
三、董事及高级管理者责任保险本土化的建设性意见
证券市场自诞生之日起，证券违法行为就如影相随，挥之不去，就连当今金
